| Übersetzt von , | Aktualisiert: Februar 12, 2025Price Action bezieht sich auf die Analyse der Entwicklung eines bestimmten Handelsinstruments (Währungspaar, Rohstoff, einer Aktie, Kryptowährung usw.), um seine zukünftige Kursbewegung vorherzusagen, indem bestimmte Muster (Signale) auf dem Markt identifiziert werden. Price Action Händler verwenden verschiedene Methoden, um Marktbewegungen vorherzusagen und kurzfristige Gewinne zu erzielen.
Einige Händler nutzen „nackte“ oder „pure“ Price Action, eine Technik, bei der Bestellungen basierend auf Diagrammen mit Rohpreisdaten ohne den Einsatz von technischen Indikatoren oder anderen Marktanalysetools platziert werden. Dieser Ansatz ermöglicht es Händlern, ihre Fähigkeiten im Marktbegreifen zu verbessern und verhindert eine Informationsüberflutung.
Beim Lesen der Segmente (Kerzen oder Balken) eines Preischarts suchen Händler nach leicht erkennbaren Price Action Signalen (Price Action Mustern), um zukünftige Marktschwankungen vorherzusagen. Erfahrene Händler können solche Signale normalerweise auf einen Blick erkennen, indem sie bestimmte Kerzenformationen oder Wiederholungen in der vergangenen Kursentwicklung identifizieren.
Warum ist Price Action im Forex-Handel so beliebt? Der Unterschied zwischen Price Action und technischer Analyse
Price Action Trading ist bei Forex-Händlern aus folgenden Gründen besonders beliebt:
- Erstens bietet der Forex-Markt im Vergleich zu anderen Marktsegmenten eine unvergleichliche Liquidität, die es Händlern ermöglicht, ihre Positionen schnell und mühelos ein- und auszugehen;
- Zweitens ist der Markt so ausgereift, dass es einfacher ist, wiederkehrende Muster und Trends zu erkennen;
- Drittens ist der Markt immer aktiv, erreicht jedoch selten signifikante Höhen oder Tiefen. Dies macht ihn geeignet für Anfänger, die bereit sind, mit kleineren Positionen zu experimentieren, bevor sie ihre Handelsgröße erhöhen, wenn sie mehr Erfahrung gewinnen.
Beim Vergleich von Price Action mit technischer Analyse vergleichen, sollten wir beachten, dass Price Action Indikatoren lediglich flüchtige Aktivitäten sind, die erfahrene Händler schnell auf dem Preisdiagramm erkennen können, um fundierte Entscheidungen in Echtzeit zu treffen.
Während technische Analyse detaillierte Berechnungen über mehrere Handelsperioden hinweg erfordert, um zukünftige Marktbewegungen vorherzusagen, konzentriert sich Price Action nur auf die Preisbewegungen eines Handelsinstruments innerhalb eines einzigen vom Händler untersuchten Handelsperiode. Price Action Händler verzichten typischerweise darauf, zusätzliche technische Indikatoren zu verwenden, um den Markt zu lesen.
In diesem Leitfaden werden wir die verschiedenen Muster zur Trendumkehr und Trendfortsetzung diskutieren, basierend auf einem, zwei oder mehr Segmenten des Preisdiagramms (Kerzen), die Händler bei der Analyse der globalen Märkte verwenden können.
Zuerst beginnen wir mit den einzelnen Kerzenformationen.
„Hammer“ und „Hanging Man“ Kerzenmuster
Obwohl diese Kerzenformationen auf dem Chart ähnlich aussehen mögen, spielen sie doch eine unterschiedliche Rolle. Beide haben lange untere Dochte, kleine Körper und kurze (oder keine) obere Dochte.
Der „Hammer“ ist ein bullisches Umkehrmuster, das normalerweise nach einem Abwärtstrend des Marktes auftritt. Er kann an Unterstützungsebenen erkannt werden und zeigt an, dass die Kursbewegung einen Tiefpunkt erreicht hat und möglicherweise die Richtung ändert. Dieses Muster stellt eine Gelegenheit dar, auf steigende Kurse zu setzen, aber Händler sollten dennoch nach einer Bestätigung suchen, dass die Preise tatsächlich nach oben gehen werden. Diese Bestätigung kann in Form einer grünen Kerze kommen, deren Schlusskurs über dem Eröffnungskurs oder dem Hoch der Kerze liegt, die dem „Hammer“ vorausgeht. Dieses Muster hat die folgenden Hauptmerkmale:
- Kurzer oder kein oberer Docht
- Langer unterer Docht, vorzugsweise zwei- oder dreimal länger als der Körper der Kerze
- Der Körper befindet sich am oberen Ende der Kerze
- Grüne Hammer sind gegenüber roten bevorzugt, da sie stärkere bullische Stimmungen repräsentieren.
Der „Hanging Man“ ist ein bärisches Umkehrmuster, das normalerweise nach einem Aufwärtstrend auftritt. Er kann an starken Widerstandsebenen erkannt werden, was darauf hinweist, dass die Kursbewegung ihren Höhepunkt erreicht hat und möglicherweise die Richtung ändert. Dieses Muster stellt eine Gelegenheit dar, auf fallende Kurse zu setzen. Wie beim „Hammer“ sollten Händler sich vor falschen Signalen hüten und nach einer Bestätigung suchen, dass die Preise tatsächlich nach unten gehen. Diese Bestätigung kann in Form einer roten Kerze kommen, deren Schlusskurs unter dem Eröffnungskurs oder dem Tief der Kerze liegt, die dem „Hanging Man“ vorausgeht. Dieses Muster weist die folgenden Hauptmerkmale auf:
- Kurzer oder kein oberer Docht
- Langer unterer Docht, vorzugsweise zwei- oder dreimal länger als der Körper der Kerze
- Der Körper befindet sich am oberen Ende der Kerze
- Ein roter Hanging Man ist vorzuziehen, da er im Vergleich zu seinem grünen Gegenstück ein höheres Abwärtspotenzial hat.
„Umgekehrter Hammer“ und „Sternschnuppe“ Kerzenmuster
Ähnlich wie die beiden zuvor besprochenen Muster können der „Umgekehrte Hammer“ und die „Sternschnuppe“ auf dem Kurschart ähnlich aussehen, werden jedoch in unterschiedlichen Kontexten verwendet. Beide haben lange obere Schatten, kleine Körper und kurze (oder keine) untere Schatten.
Das „Umgekehrte Hammer“-Muster erscheint normalerweise, nachdem der Markt in einem Abwärtstrend war und signalisiert eine bullische Umkehrung. Es kann an Unterstützungsniveaus erkannt werden und deutet darauf hin, dass die Kursbewegung einen Tiefpunkt erreicht hat und die Richtung ändern könnte. Es stellt eine Gelegenheit dar, Long-Positionen einzunehmen, aber Händler sollten dennoch eine Bestätigung suchen, dass die Kursbewegung tatsächlich nach oben dreht. Dies könnte eine grüne Kerze mit einem Schlusskurs über dem Eröffnungskurs oder dem Höchstkurs der vorangegangenen Kerze des „Umgekehrten Hammers“ sein.
Der „Umgekehrte Hammer“ kann manchmal in der Nähe des regulären „Hammers“ erscheinen, was bestätigt, dass die Unterstützungsniveaus ziemlich stark sind.
Das „Umgekehrte Hammer“-Muster hat die folgenden Hauptmerkmale:
- Kurzer oder kein unterer Schatten
- Langer oberer Schatten, vorzugsweise zwei- oder dreimal so lang wie der Körper der Kerze
- Der Körper befindet sich am unteren Ende der Kerze
- Grüne umgekehrte Hammer sind vorzuziehen, da sie starke bullische Gefühle suggerieren.
Das „Sternschnuppe“-Muster erscheint normalerweise nach einer Hausse, was eine Umkehrung zu bärischen Stimmungen nahelegt. Es kann an Widerstandsniveaus erkannt werden und signalisiert, dass die Kurse nach einem Höhepunkt fallen. Dieses Muster deutet auf eine Gelegenheit hin, Short-Positionen einzugehen, aber Händler sollten dennoch auf eine Bestätigung warten, dass die Bären die Preise nach unten treiben. Diese Bestätigung kommt normalerweise in Form einer roten Kerze mit einem Schlusskurs unter dem Eröffnungskurs oder dem Tiefstkurs der vorangegangenen Kerze der „Sternschnuppe“.
Das „Sternschnuppe“-Muster hat die folgenden Hauptmerkmale:
- Kurzer oder kein unterer Schatten
- Langer oberer Schatten (vorzugsweise dreimal so lang wie der Körper der Kerze)
- Der Körper befindet sich am unteren Ende der Kerze
- Rote Sternschnuppen sind vorzuziehen, weil sie bärischer als grüne Kerzen sind.
Weißer Marubozu
Dies ist ein einzelnes Kerzenmuster, das nach Abwärtsphasen auftritt und eine bullische Umkehr signalisiert. Die Kerze hat einen großen bullischen Körper und keine oberen oder unteren Schatten, was darauf hindeutet, dass die Käufer Druck ausüben und der Preis sich nach oben umkehren kann.
Schwarzer Marubozu
Dies ist ein Einzelkerzenmuster, das nach einem Aufwärtstrend erscheint und eine bärische Umkehr signalisiert. Die Kerze hat einen großen bärischen Körper und keine oberen oder unteren Schatten, was darauf hindeutet, dass die Verkäufer Druck ausüben und der Preis nach unten umkehren könnte.
Doji-Kerzen
Diese Kerzen erscheinen auf dem Preisdiagramm, wenn die Eröffnungs- und Schlusskurse eines bestimmten Handelsinstruments nahezu identisch sind. Infolgedessen hat die Doji-Kerze einen erheblich kleineren Körper im Vergleich zu regulären Kerzen. Doji-Kerzen liefern nützliche Informationen, da sie es Händlern ermöglichen, festzustellen, ob Trends an Schwung verlieren und potenzielle Umkehrungen in der Preisrichtung zu identifizieren. Dies ermöglicht es Händlern, in einen Markttrend einzusteigen und ihn zu verfolgen, wenn er beginnt, oder den Markt zu verlassen, bevor er endet. Setups, die auf Doji-Kerzen basieren, neigen dazu, nur in trendstarken Märkten verlässliche Signale zu bieten.
Es gibt 4 verschiedene Arten von Doji-Kerzen – Stern-Doji, Langbein-Doji, Libellen-Doji und Grabstein-Doji.
Der Stern-Doji hat kurze obere und untere Dochte, die nahezu identischer Länge erscheinen. Diese Doji-Kerze entsteht, wenn die Eröffnungs- und Schlusskurse gleich sind, während die Preisspanne eng war. Der Stern-Doji zeigt Unentschlossenheit unter den Marktteilnehmern während der jeweiligen Periode an.
Der Langbeinige Doji hat längere obere und untere Dochte, während die Preisspanne erheblich breiter war. Diese Doji-Kerze zeigt, dass wieder Bullen und Bären um die Kontrolle kämpfen, aber jetzt sind beide Seiten viel aktiver.
Der Libellen-Doji hat einen langen unteren Docht, mit einem Kerzenkörper, der zum gleichen Preisniveau öffnet und schließt, typischerweise am oberen Ende der Spanne. Diese Doji signalisiert, dass Bären den Preis zu ihren Gunsten gedrückt haben, bevor sie die Kontrolle aufgrund eines Anstiegs der Long-Positionen verloren. Der fehlende obere Docht deutet darauf hin, dass Bären fest bleiben und Bullen keinen ausreichenden Druck ausüben, um einen Ausbruch über dieses Preisniveau hinaus zu verursachen. Der Libellen-Doji erzeugt normalerweise ein bullisches Signal.
Der Grabstein-Doji hat einen langen oberen Docht und der Kerzenkörper öffnet und schließt zum gleichen Preisniveau, am unteren Ende der Spanne. Diese Doji signalisiert, dass Bullen den Preis nach oben gezogen haben, bis ein Anstieg der Short-Positionen erfolgte. Der fehlende untere Docht deutet darauf hin, dass Bullen den Preis weiterhin unterstützen, da Bären keinen ausreichenden Druck ausüben, um einen Ausbruch unter dieses Preisniveau zu verursachen. Der Grabstein-Doji erzeugt normalerweise ein bärisches Signal.
Kurzfristige Preismuster können auch aus zwei Kerzen bestehen. Zu den beliebtesten Doppel-Kerzen-Mustern gehören das Bullisch und Bärische Versenken, die Dunkle Wolkenformation und Durchdringende Linie, Tweezer Tops und Tweezer Bottoms sowie das Harami.
Bullische und Bärische Umkehrmuster
Die Umkehrformation ist ein Zwei-Kerzen-Setup, das auf eine Trendwende hinweist. Dieses Signal neigt dazu, besonders stark zu sein, wenn wir günstige Bedingungen für das Muster haben. Da die Formation typischerweise auf Trendwenden hindeutet, muss der Markt einen erkennbaren Trend aufweisen, damit die Umkehrformation ordnungsgemäß funktioniert.
In einem bestätigten Trend wird eine bärische Umkehrformation darauf hinweisen, dass der Markt einen Höchststand erreicht hat und ein neuer Abwärtstrend beginnen könnte. Eine bullische Umkehrformation dagegen wird anzeigen, dass der Markt einen Tiefpunkt erreicht hat und ein neuer Aufwärtstrend sich abzeichnen könnte.
Es gibt mehrere Anforderungen, um eine Umkehrformation korrekt zu identifizieren.
- Erstens sollte der Markt einen bestätigten kurz- oder langfristigen Trend aufweisen.
- Zweitens sollte eine der Kerzen bullisch und die andere bärisch sein. Wenn die erste Kerze bärisch ist, sollte die zweite bullisch sein, um eine bullische Umkehrformation abzuschließen.
- Drittens sollte der Körper der ersten Kerze kleiner sein als der der zweiten Kerze. Die zweite Kerze muss nicht zusätzlich den Docht der ersten Kerze umschließen. Dennoch sollte ihre Hoch-Tief-Spanne gleich oder breiter sein als die Hoch-Tief-Spanne der ersten Kerze.
In einer idealen Umkehrformation umschließt der Körper der zweiten Kerze die gesamte erste Kerze, einschließlich ihrer Dochte. Erscheint die Formation nach einer Doji-Kerze, wird das Setup noch stärker.
Allgemein gilt: Je kleiner die erste Kerze und je größer die zweite Kerze ist, desto stärker ist die Umkehrformation. Wenn der Unterschied zwischen den beiden Kerzen nicht so groß ist, ist das Muster schwächer. Wenn beide Kerzen fast gleich groß sind, wird die Formation unbedeutend und führt wahrscheinlich zu einer Seitwärtsbewegung des Kurses.
Dunkle Wolkenformation, Durchdringende Linie
Die „Dunkle Wolkenformation“ und ihr Gegenteil, die „Durchdringende Linie“, stellen doppelte Kerzenmuster zur Trendwende dar. Die „Dunkle Wolkenformation“ bildet sich an einem Markthoch und signalisiert eine Umkehr nach unten. Die erste Kerze im Muster ist groß und bullisch, während die zweite kleiner und bärisch ist. Die zweite Kerze muss oberhalb des oberen Schattens der ersten Kerze eröffnen, was normalerweise eine Aufwärtslücke bildet. Der Preis muss weiter fallen und innerhalb des Körpers der ersten Kerze schließen, idealerweise unterhalb seines Mittelpunkts. Je größer das Eindringen ist, desto stärker ist das Muster.
Eine ideale Dunkle Wolkenformation geht davon aus, dass die zweite Kerze unterhalb des Mittelpunkts des Körpers der ersten Kerze schließt. Es sollte beachtet werden, dass liquide Märkte wie Forex möglicherweise flexiblere Bedingungen für das Muster erfordern. So kann die zweite (bärische) Kerze beispielsweise über dem Schlusskurs der ersten (bullischen) Kerze eröffnen anstatt über ihrem Höchstpreis, während der Schlusskurs nicht so niedrig sein kann. Wenn jedoch der Schlusskurs der zweiten Kerze den Mittelpunkt des Körpers der ersten Kerze nicht erreicht, kann die Formation unklar sein.
Das Muster der „Durchdringenden Linie“ erscheint normalerweise nach einem starken Abwärtstrend und zeigt an, dass der Markt ein Unterstützungsniveau oder eine -zone erreicht hat. Das Muster signalisiert entweder eine Marktanpassung oder einen neuen Aufwärtstrend. Alle Anforderungen für die Dunkle Wolkenformation können auf die Durchdringende Linie angewendet werden, jedoch umgekehrt.
Tweezer Tops, Tweezer Bottoms
Tweezer-Muster signalisieren ebenfalls eine Trendwende. Tweezer Tops sind eine bärische Formation, da sie darauf hinweisen, dass ein bestehender Aufwärtstrend bald endet. Im Gegensatz dazu signalisieren Tweezer Bottoms eine bullische Umkehr, da sie darauf hindeuten, dass ein bestehender Abwärtstrend endet.
Beide Varianten bestehen aus zwei gegensätzlichen Kerzen, einer bullischen und einer bärischen, deren Hochs und Tiefs übereinstimmen. Damit Tweezer richtig funktionieren, muss der Markt einen erkennbaren kurz- oder langfristigen Trend aufweisen.
Wie kann dieses Muster interpretiert werden? In einem Aufwärtstrend haben die Bullen mit dem Docht der ersten Kerze gegen die Bären verloren. Der Docht der zweiten Kerze zeigt einen weiteren Versuch der Bullen, den Markt nach oben zu treiben. Nachdem es den Bullen zweimal hintereinander nicht gelungen ist, die Kontrolle über den Markt zu erlangen, gewinnen die Verkäufer schließlich die Oberhand und können den Preis nach unten drücken.
Im Allgemeinen müssen Tweezer übereinstimmende Hochs oder Tiefs haben, unabhängig davon, ob die Übereinstimmung in deren Körpern oder Dochten erfolgt. Die Hochs oder Tiefs der Kerzen in einigen Engulfing-Formationen können ebenfalls übereinstimmen, aber auch dies wird als Tweezer betrachtet. Daher können mehr als zwei Kerzen an der Bildung von Tweezer beteiligt sein, und alle müssen übereinstimmende Tiefs oder Hochs haben.
Das ideale Tweezer-Szenario geht davon aus, dass die Körper und Dochte der beiden Kerzen ziemlich ähnlich sind. Die Formation ist umso mächtiger, je mehr die Kerzen wie „Zwillinge“ aussehen.
Es ist zu beachten, dass die Körper der beiden Kerzen nicht unbedingt gleich groß sein müssen. Die übereinstimmenden Tiefs und Hochs können auch leicht unterschiedlich sein. Je ähnlicher die Kerzen jedoch im Chart aussehen, desto größer ist die Wahrscheinlichkeit einer Trendwende.
Harami
Dies ist ein Doppel-Kerzen-Muster, bestehend aus einer großen Kerze (entweder rot oder grün) und einer kleinen Kerze, deren Körper vollständig vom Körper der ersten Kerze umschlossen wird. Die zweite Kerze ist auch als Drehkreuz bekannt und kann ein Doji, ein Hammer, ein Hanging Man oder ein Sternschnuppe sein. Händler sollten nach Situationen suchen, in denen sich der Körper der zweiten Kerze innerhalb des Körpers der ersten Kerze befindet. Die Dochte der zweiten Kerze müssen nicht innerhalb der Reichweite der ersten Kerze liegen. Daraus folgt, dass Händler eher auf den Eröffnungs-/Schlussbereich als auf den Hoch-/Tiefbereich der Kerzen achten sollten.
Die zweite Kerze mit kleinem Körper deutet auf eine Verringerung der Marktvolatilität hin. Kurzfristig folgt darauf normalerweise ein Anstieg der Volatilität und der Beginn eines neuen Trends. Daher kann Harami entweder eine Trendwende oder eine Beschleunigung des aktuellen Trends signalisieren. Es hängt von der Richtung des Ausbruchs ab.
Als Nächstes werden wir einige Preis-Muster besprechen, die aus drei Kerzen bestehen.
Abendstern, Morgenstern
Beide Formationen signalisieren eine Trendwende. Der Abendstern ist eine dreifache, bärische Formation, die an einem Markthoch erscheint und das Ende eines Aufwärtstrends signalisiert. Die erste Kerze im Muster ist groß und bullisch und wird von einer kleinen Kerze gefolgt, die als „Stern“ bekannt ist. Wie beim Dunklen Wolkenschluss deutet das Erscheinen einer Sternkerze auf eine Eröffnungslücke hin. Doch da der Preis danach fällt und der Körper des Sterns sich bildet, sollten wir beachten, dass er den Körper der großen bullischen Kerze (die erste Kerze im Muster) nicht kreuzen darf.
Die Sternkerze kann entweder bullisch oder bärisch sein. Sie kann auch eine Doji-Kerze sein, in welchem Fall die Formation ein „Abend-Doji-Stern“ ist. Auch wenn die zweite Kerze kein Doji ist, wird sie immer gewisse Ähnlichkeiten zum Doji haben, da sie einen plötzlichen Stillstand der Kursbewegung anzeigt.
Damit das Abendstern-Muster erfolgreich ist, muss die dritte Kerze eine große, bärische sein. Dies signalisiert, dass die Bären die Bullen während der Formation der Sternkerze überwältigt haben. Der Körper der dritten Kerze darf den Stern nicht kreuzen. Dies ist jedoch keine wesentliche Anforderung für den Abendstern, da dies selten vorkommt. Andererseits ist eine wichtige Bedingung für das Muster, dass der bärische Kerzenkörper tief in den Körper der bullischen Kerze eindringt. Die Eindringtiefe ist entscheidend – der Körper der dritten Kerze muss 2/3 oder sogar 3/4 der Höhe der ersten Kerze in der Formation erreichen.
Wenn der Markt über dem Hoch des Musters schließt, ist die Abendstern-Formation ein falsches Signal. Wenn der Markt unter dem Tief des Musters schließt, ist die Formation erfolgreich.
Der Morgenstern ist eine bullische Formation und alle oben besprochenen Anforderungen gelten im Umkehrschluss.
Drei Weiße Soldaten, Drei Schwarze Krähen
Diese beiden Muster bestehen aus drei gleichfarbigen Kerzen. Die Formation der Drei Weißen Soldaten signalisiert eine bullische Umkehr, während das Muster der Drei Schwarzen Krähen eine bärische Umkehr signalisiert.
Die Formation der Drei Weißen Soldaten besteht aus drei aufeinanderfolgenden bullischen Kerzen ähnlicher Größe und erscheint normalerweise nach einem Bärenmarkt. Die zweite Kerze ist größer als die erste, während die dritte Kerze mindestens so groß wie die zweite Kerze ist. Wenn die dritte Kerze wesentlich kleiner als die ersten beiden erscheint, könnte dies darauf hindeuten, dass die Käufer den Markt nicht vollständig kontrollieren, was ein Grund dafür sein könnte, warum es keine Umkehr des Bärentrends gibt.
Jede der Kerzen muss innerhalb des Körpers der vorherigen Kerze oder auf ihrem Hoch öffnen. Überdehnte Körper sind ebenfalls zu beachten, da das Handelsinstrument überkauft werden könnte und eine Rücksetzung erfolgen kann. Die drei Kerzen müssen angemessen lang sein und kleine oder keine oberen Dochte haben – oder sie müssen in der Nähe ihres Hochs schließen. Beachten Sie, dass, wenn die Dochte zu lang sind und die Länge der Kerzenkörper erreichen oder sogar überschreiten, dies darauf hinweist, dass die Verkäufer noch stark sind.
Die Formation wird stärker, wenn die Eröffnungskurse der zweiten und dritten Kerze mit den Schlusskursen der ersten und zweiten Kerze übereinstimmen. Das Muster wird auch stärker, wenn es sowohl nach einem längeren Bärentrend als auch nach einer Konsolidierung auftritt, die diesen trennt, und es von der Drei Weiße Soldaten Konfiguration unterscheidet.
Das Muster der Drei Schwarzen Krähen besteht aus drei aufeinanderfolgenden bärischen Kerzen ähnlicher Größe und erscheint normalerweise nach einem Bullenmarkt.
Bullisches Verlassenes Baby-Muster
Dies ist ein Drei-Kerzen-Muster, das sich in einem bestehenden Abwärtstrend bildet und das potenzielle Ende dieses Trends signalisieren kann. Kursbewegungshändler erwarten, dass, sobald das Muster abgeschlossen ist, der Markt weiter nach oben steigt, da der Verkaufsdruck (zumindest vorerst) erschöpft ist. Es gibt bestimmte Kriterien, die erforderlich sind, damit das Bullische Verlassene Baby-Muster entsteht:
- Erstens ist die erste Kerze eine große bärische Kerze und Teil eines bestimmten Abwärtstrends;
- Zweitens ist die nächste Kerze ein Doji, das unter dem Schlusskurs der ersten Kerze klafft;
- Drittens ist die letzte Kerze eine große bullische Kerze, die über dem Doji öffnet und eine aggressive Bewegung nach oben zeigt.
Die Idee hinter diesem Muster ist, dass der Markt in einem bestimmten Abwärtstrend war und ein weiterer großer Ausverkauf gerade stattgefunden hat, was durch das Auftreten der ersten großen bärischen Kerze belegt wird. Das Erscheinen des Dojis zeigt ein Abflachen des Verkaufs, wobei die Eröffnungs- und Schlusskurse der Kerze fast gleich sind. Es zeigt auch, dass die Bären an Schwung verlieren könnten und die Bullen beginnen einzusteigen. Dem Doji folgt eine große bullische Kerze, die höher klafft. Sie zeigt an, dass die Bullen die Kontrolle über den Markt zurückgewonnen haben, während der Verkaufsdruck für den Moment erschöpft ist.
Manchmal können Händler die Bildung von zwei oder drei Doji-Kerzen beobachten, bevor sich der Markt nach oben bewegt. Dies wird wieder als Bullisches Verlassenes Baby-Muster betrachtet, da ein starker Rückgang und eine Abflachung stattgefunden haben, gefolgt von einem starken Anstieg.
Bärisches Verlassenes Baby-Muster
Dies ist ein Drei-Kerzen-Muster, das in einem bestehenden Aufwärtstrend entsteht und dessen mögliche Umkehr signalisiert. Händler, die auf Preisbewegungen achten, erwarten, dass, sobald das Muster abgeschlossen ist, der Markt weiter nach unten tendiert, da die Kauflust für den Moment erschöpft ist. Folgende Kriterien müssen erfüllt sein, damit sich das bärische verlassene Baby-Muster bildet:
- Erstens ist die erste Kerze eine große bullische Kerze und Teil eines definierten Aufwärtstrends;
- Zweitens, die nächste Kerze ist ein Doji, der über dem Schlusskurs der ersten Kerze liegt;
- Drittens ist die letzte Kerze eine große bärische Kerze, die unterhalb des Doji öffnet und eine aggressive Bewegung nach unten zeigt.
Drei-Innen-nach-oben, Drei-Innen-nach-unten
Das Drei-Innen-nach-oben-Muster ist eine bullische Umkehrformation, die in Markt-Tiefs auftritt, während das Drei-Innen-nach-unten-Muster bärisch ist und an Markthöhen auftritt. Die Drei-Innen-nach-oben-Formation kann am Ende eines Abwärtstrends beobachtet werden und fällt oft mit einem Unterstützungsniveau zusammen. Beachten Sie, dass das Muster nicht unbedingt darauf hindeutet, dass bald eine Trendwende stattfinden wird. Es kann lediglich eine Marktpause oder Korrektur vorausgehen. Die erste Kerze im Muster ist eine große bärische, während die zweite eine kleinere bullische Spinning-Top-Kerze oder ein Doji ist. Somit bilden die beiden Kerzen ein Harami.
Die kleinere Kerze muss mindestens am Mittelpunkt des Körpers der vorherigen Kerze schließen. Dann bricht eine dritte bullische Kerze nach oben aus und schließt über dem Körper der ersten Kerze. Ein noch stärkeres Signal entsteht, wenn die dritte Kerze über dem Hoch der ersten Kerze schließt.
Das Drei-Innen-nach-oben-Muster weist eine gewisse Ähnlichkeit mit dem Morgenstern auf. Es ist jedoch noch mächtiger, da die zweite (mittlere) Kerze kein neues Hoch oder Tief erreicht hat, wenn die Gegenseite (in diesem Fall die Bullen) die Kontrolle über den Markt übernimmt. Außerdem dominieren die Bullen bereits, wenn die dritte Kerze zu formen beginnt, und schaffen es letztendlich, den Preis noch höher zu treiben im Vergleich zu der Kursbewegung, die wir im Morgenstern-Muster sehen.
Drei Outside Up, Drei Outside Down
Die Drei Outside Up (bullisch) und die Drei Outside Down (bärisch) Formationen signalisieren ebenfalls eine Trendumkehr. Die Drei Outside Up Formation tritt normalerweise an Markttiefs auf. Die erste Kerze ist eine kleine bärische Kerze, ähnlich einem Spinning-Top, die zur aktuellen Marktbewegung passt. Die zweite Kerze im Muster ist eine große bullische und umschließt die erste Kerze. Man kann sagen, dass die Drei Outside Up Formation eigentlich mit einer Engulfing Formation beginnt. Das Muster endet dann mit dem Erscheinen einer dritten bullischen Kerze, die oberhalb der zweiten Kerze schließt. Die dritte Kerze erreicht einen neuen Höchststand über dem Hoch der Verschlingenden Formation.
Das Drei Outside Up Muster wird normalerweise als weniger zuverlässig angesehen als andere Dreifachkerzen-Formationen, da Outside-Kerzen weniger vorhersehbar und profitabel sind als Inside-Kerzen, wie in den Mustern Morgenstern/Abendstern und Drei Inside Up/Drei Inside Down.
Nun schauen wir uns einige Fortsetzungsmuster im Trend mit Kerzenformationen an.
Mat-Hold-Muster
Dies ist ein fünf-kerzen Trendumkehrmuster mit einer bullischen und einer bärischen Variante. Das bullische Muster besteht aus einer großen bullischen Kerze und einer höheren Kurslücke, gefolgt von drei kleinen Kerzen mit kleinem Körper. Diese drei Kerzen sollten oberhalb des Tiefstpreises der ersten bullischen Kerze gebildet werden. Die fünfte Kerze ist wieder groß und bullisch und signalisiert eine mögliche Fortsetzung des Aufwärtstrends.
Upside-Tasuki-Lücke
Dies ist ein Dreikerzen-Bullisch-Fortsetzungsmuster, das während eines bestehenden Aufwärtstrends auftritt. Die erste Kerze hat einen großen Körper und ist bullisch. Die zweite Kerze ist ebenfalls bullisch und bildet sich nach einer Kurslücke nach oben. Die dritte Kerze ist bärisch und schließt in der Lücke, die zwischen den beiden bullischen Kerzen entstanden ist.
Downside Tasuki Gap
Dies ist ein Bärisches Fortsetzungsmuster mit drei Kerzen, das während eines bestehenden Abwärtstrends erscheint. Die erste Kerze hat einen großen Körper und ist vom Typ Bärisch. Die zweite Kerze ist ebenfalls Bärisch und bildet sich nach einer Abwärtslücke. Die dritte Kerze ist vom Typ Bullisch und schließt in der Lücke, die zwischen den ersten beiden (bärischen) Kerzen entstanden ist.
Falling-Three-Methods-Muster
Dies ist ein fünftägiges bärisches Fortsetzungsmuster, das auf eine vorübergehende Marktunterbrechung ohne Umkehrung des bestehenden Abwärtstrends hinweist. Das Muster umfasst zwei große Kerzen in Richtung des zugrunde liegenden Trends am Anfang und Ende, mit drei kleinen bullischen Gegen-Trend-Kerzen in der Mitte. Die Formation zeigt an, dass die Käufer noch nicht stark genug sind, um den bestehenden Trend umzukehren.
Rising Three Methods Muster
Dies ist ein fünfteiliges bullisches Fortsetzungsmuster, das eine vorübergehende Unterbrechung im Markt anzeigt, ohne eine Umkehrung des bestehenden Aufwärtstrends. Das Muster umfasst zwei große Kerzen in Richtung des zugrunde liegenden Trends am Anfang und am Ende sowie drei kleine gegenläufige (bärische) Kerzen in der Mitte. Diese Formation zeigt Kursaktionstradern, dass die Verkäufer noch nicht stark genug sind, um den bestehenden Trend umzukehren.
Fibonacci-Niveaurechner
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Fazit
Der Handel mit Preisbewegungen ist eng mit den jüngsten historischen Daten verbunden und berücksichtigt alle technischen Analysetools, einschließlich Diagramme, Trendlinien, Preisbänder, Hoch- und Tiefpunkte von Swings, Unterstützungs- und Widerstandsniveaus, Konsolidierungen und so weiter. Häufige Muster, die von Preisbewegungshändlern beobachtet werden, umfassen Ausbrüche, Rücksetzer und verschiedene Kerzenhalter-Aufstellungen. Im Vergleich dazu führt ein typisches technisches Analyse-Szenario, wie etwa das Überschreiten eines kurzfristigen gleitenden Durchschnitts über einen langfristigen gleitenden Durchschnitt, zu ähnlichem Verhalten und Handlungen bei mehreren Händlern.
Psychologische und verhaltensbedingte Interpretationen und daraus resultierende Handelsentscheidungen sind ebenfalls ein wesentlicher Aspekt des Handels mit Preisbewegungen. Verschiedene Händler werden normalerweise eine bestimmte Preisbewegung unterschiedlich interpretieren, da sie definierte Regeln und ein unterschiedliches Marktverständnis haben.
Der Handel mit Preisbewegungen eignet sich eher für kurz- bis mittelfristige Trades als für langfristige Positionen. Viele Händler glauben, dass globale Märkte einem zufälligen Muster folgen und es keinen systematischen Weg gibt, eine Handelsstrategie zu entwickeln, die jedes Mal einwandfrei funktioniert. Preisbewegungen haben massive Unterstützung innerhalb der Handelsgemeinschaft gewonnen, da sie technische Analysen mit der aktuellen Kurshistorie kombinieren, um Handelsmöglichkeiten basierend auf der eigenen Interpretation der Marktbedingungen zu identifizieren.
Benutzerdefinierte Preisbewegungsstrategien bieten Flexibilität und sind auf verschiedene Anlageklassen anwendbar. Sie können mit jeder Handelssoftware, Anwendung oder jedem Portal getestet und verwendet werden. Während technische Analysetools den Handel mit Preisbewegungen unterstützen können, hängt die Entscheidung, eine Position zu eröffnen, letztlich vom einzelnen Händler ab. Zusammenfassend lässt sich sagen, dass Händler, die sich auf Preisbewegungen verlassen, von einer größeren Flexibilität profitieren, da sie nicht an ein festes Regelwerk gebunden sind.
